Đồng đô la Úc đã suy yếu sau khi dữ liệu doanh số bán lẻ và xây dựng cho tháng Năm thấp hơn mong đợi. Ngược lại, dữ liệu việc làm và sản xuất tích cực của Mỹ đã củng cố đồng đô la Mỹ. Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Mỹ, Powell, đã đề xuất chờ đợi tác động của lạm phát trước khi điều chỉnh lãi suất, với thị trường đang chú ý đến các số liệu việc làm tiếp theo của Mỹ. Về mặt kỹ thuật, tỷ giá AUS/USD có thể đang hoàn thành mô hình “Ngôi sao buổi tối”, chỉ ra một sự thay đổi xu hướng tiềm năng, với 0.6550 là mức hỗ trợ then chốt.

Các yếu tố chính ảnh hưởng đến chuyển động của đồng đô la

Dữ liệu của Úc bao gồm Giấy phép xây dựng và Doanh số bán lẻ, ảnh hưởng đến chuyển động của đồng đô la. Doanh số bán lẻ, chiếm 80% doanh thu bán lẻ, là một thước đo chi tiêu của người tiêu dùng quan trọng ảnh hưởng đến lạm phát, GDP và quyết định lãi suất của Ngân hàng Dự trữ Úc. Dữ liệu doanh số bán lẻ so sánh các số liệu hàng tháng và là một chỉ số chính về sức khỏe kinh tế, ảnh hưởng đến giá trị của AUD. Các yếu tố dự báo loại trừ các biến dạng do COVID-19 để duy trì độ chính xác trong những con số này. Với các số liệu doanh số bán lẻ thấp hơn dự báo kết hợp với hoạt động xây dựng gần đây yếu ớt, rõ ràng là nhu cầu trong nước tại Úc không đang tạo ra nhiều động lực. Điều này gợi ý cho sự do dự liên tục từ người tiêu dùng, có thể do lãi suất cao, áp lực chi phí, và có lẽ là sự tự tin đang phai nhạt. Chúng ta không nên đánh giá thấp tầm quan trọng của hành vi tiêu dùng trong tình huống này — nó ảnh hưởng trực tiếp đến dự báo của ngân hàng dự trữ, đặc biệt là khi các rủi ro lạm phát đang chịu áp lực từ việc giảm chi tiêu hộ gia đình. Khi nhìn sang bên kia Thái Bình Dương, mọi thứ diễn ra hoàn toàn khác. Số liệu việc làm mạnh mẽ và sự kiên cường đáng ngạc nhiên trong sản xuất của Mỹ đã củng cố sức mạnh của nền kinh tế Mỹ, điều này đã tạo ra sức bật mới cho đồng bạc xanh. Mặc dù Powell đã rõ ràng rằng việc điều chỉnh lãi suất sẽ không vội vàng, nói rằng họ cần “thêm thời gian” để đánh giá toàn diện bức tranh lạm phát, nhưng những số liệu kinh tế gần đây không ủng hộ việc nới lỏng khẩn cấp. Tất cả đều chỉ ra một con đường giữ lãi suất nhiều hơn — chắc chắn không phải là một sự chuyển hướng. Về mặt kỹ thuật, mô hình “Ngôi sao buổi tối” trên biểu đồ hàng ngày của AUD/USD không nên bị coi thường chỉ như một hình thức trang trí. Đối với những ai theo dõi các mô hình, nó thường chỉ ra sự mệt mỏi trong động lực tăng giá. Kết hợp điều đó với sự từ chối gần 0.6650 và áp lực gia tăng dưới 0.6550, hướng đi dường như bị nghiêng. Mức 0.6550 trở thành nhiều hơn một mức tâm lý — một khi mất đi, các vùng cầu trước đó bắt đầu mở ra một cách đúng đắn.

Các động thái tiềm năng của thị trường

Trong ngắn hạn, các dữ liệu nội địa sẽ tiếp tục có ý nghĩa, nhưng chỉ khi chúng gây bất ngờ theo hướng tích cực. Giấy phép xây dựng và doanh số bán lẻ cập nhật cho Úc cung cấp một số khả năng định giá lại, đặc biệt nếu các chỉ số dẫn đường bắt đầu gợi ý về sự phục hồi đầu tư hoặc tiêu dùng bền vững hơn. Nhưng với lạm phát vẫn đang dao động và sự thận trọng của RBA được lưu ý, bất kỳ điều gì ít hơn sự tăng trưởng mạnh mẽ sẽ có khả năng nhận được phản ứng nhẹ nhàng. Từ phía chúng tôi, chúng tôi tiếp tục theo dõi chênh lệch lãi suất một cách chặt chẽ, đặc biệt là tốc độ định giá giữa Fed và RBA. Sự khác biệt vĩ mô vẫn đang làm rất nhiều việc ở phía sau. Úc có thể đang chứng kiến sự thắt chặt đạt đỉnh, trong khi Mỹ chưa chỉ ra bất kỳ dấu hiệu nào về việc giảm bớt. Điều đó khiến đồng AUD không có một câu chuyện mạnh mẽ trong cặp này. Đối với những ai giao dịch dựa trên động lượng chuyển động giá, chúng tôi theo dõi hồ sơ khối lượng quanh 0.6550 và 0.6480, khi áp lực bán có xu hướng gia tăng một khi các đơn đặt hàng tồn đọng bị xóa bỏ. Các phục hồi mạnh mẽ từ đây sẽ cần một tác nhân kích thích tăng giá — thường là điều bất ngờ — vì vậy bất kỳ vị trí tạm thời nào cũng phải linh hoạt, điều chỉnh theo sự biến động xung quanh các thông tin phát hành.

Bắt đầu giao dịch ngay bây giờ — nhấp vào đây để tạo tài khoản VT Markets trực tiếp của bạn.