Các vị trí ròng không thương mại của CFTC S&P 500 đã giảm từ $-140K xuống $-167.8K. Cặp EUR/USD đã tăng trên mức 1.1650, hưởng lợi từ sự giảm kỳ vọng lạm phát tiêu dùng của Mỹ. Tương tự, GBP/USD cũng đã tăng trên 1.3450 do sự yếu kém của USD và sự thay đổi trong tâm lý thị trường.

Cập nhật về Vàng và Tiền điện tử

Vàng tiếp tục xu hướng đi lên, duy trì mức tăng trên $3,350 trong bối cảnh lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ giảm và USD yếu hơn. Trong thị trường tiền điện tử, Bitcoin giao dịch trên $120,000, gần đạt mức cao kỷ lục, trong khi Ethereum nhắm đến mức $4,000 và Ripple đạt mức cao kỷ lục mới là $3.66. Tăng trưởng GDP của Trung Quốc vẫn mạnh mẽ ở mức 5.2% trong quý hai, được hỗ trợ bởi thương mại và sản xuất công nghiệp. Tuy nhiên, sự chậm lại trong đầu tư và doanh số bán lẻ, cùng với sự giảm giá bất động sản, gây ra lo ngại.

Cảm nhận Thị trường và Chiến lược Đầu tư

Sự gia tăng các vị trí ngắn trong S&P 500 cho thấy cảm giác bi quan ngày càng tăng trong số các nhà giao dịch lớn, một quan điểm mà chúng tôi thấy thú vị. Lịch sử cho thấy, các mức độ bán khống đầu cơ như vậy thường dẫn đến sự gia tăng biến động thị trường hoặc điều chỉnh đi xuống. Chúng tôi tin rằng việc bảo hiểm các danh mục dài hiện có bằng các tùy chọn bán hoặc khởi động các vị trí ngắn mới trên hợp đồng tương lai chỉ số là một phản ứng khôn ngoan. Chúng tôi thấy sự gia tăng trong các cặp tiền tệ chính so với đồng đô la là một xu hướng quan trọng để theo dõi, do sự thay đổi trong kỳ vọng lãi suất. Với khảo sát gần đây của Đại học Michigan cho thấy kỳ vọng lạm phát tiêu dùng trong một năm giảm xuống 3.1%, tình huống cho một Cục Dự trữ Liên bang ít quyết liệt hơn trở nên mạnh mẽ hơn. Các nhà giao dịch phái sinh nên xem xét các vị trí dài trong hợp đồng tương lai EUR và GBP hoặc mua các tùy chọn gọi để tận dụng sự yếu kém của đồng đô la. Hiệu suất gần đây của vàng, hiện giao dịch ổn định quanh mức $2,350 mỗi ounce, liên quan trực tiếp đến sự sụt giảm trong lợi suất trái phiếu của Mỹ. Việc lợi suất trái phiếu 10 năm giảm dưới 4.3% làm cho các nơi trú ẩn an toàn không sinh lãi trở nên hấp dẫn hơn cho vốn. Môi trường này hỗ trợ việc giữ hoặc tăng cường các vị trí dài trong kim loại quý thông qua các hợp đồng tương lai. Thị trường tiền điện tử, với Bitcoin giao dịch gần $67,000, cho thấy rằng sự thèm muốn đầu cơ vẫn cao ở một số khu vực nhất định của thị trường. Điều này cho thấy rằng trong khi sự thận trọng là điều chủ đạo trong cổ phiếu truyền thống, vốn vẫn đang chảy vào các tài sản có beta cao. Chúng tôi sẽ tiếp cận phân khúc này với các chiến lược rủi ro xác định, chẳng hạn như sử dụng các tùy chọn để tham gia vào sự gia tăng trong khi giới hạn thiệt hại tiềm năng. Tạo tài khoản VT Markets trực tiếp của bạn và bắt đầu giao dịch ngay bây giờ.

Bắt đầu giao dịch ngay bây giờ — nhấp vào đây để tạo tài khoản VT Markets trực tiếp của bạn.