USD đã tăng cường sức mạnh, đảo ngược những khoản lỗ đã chịu sau sự kiện Jackson Hole, đặc biệt là so với EURUSD. Sự sụt giảm tổng thể trước đó của giá trị đô la đã được phục hồi phần lớn. Chỉ số CPI tháng 7 của Australia đã tăng lên 2.8% so với cùng kỳ năm trước, với mức giá hàng tháng tăng 0.9%. Lạm phát hàng hóa đạt 2.3% hàng năm, trong khi chỉ số lõi trung bình điều chỉnh đã nhảy lên 2.7%. Điều này đã tạm thời đẩy AUDUSD lên 0.6503, trước khi giảm trở lại mức thấp trong phiên. Dữ liệu tháng 8 sắp tới sẽ cung cấp thêm thông tin về lạm phát dịch vụ, điều quan trọng cho cuộc họp của Ngân hàng Dự trữ Australia vào tháng 9.

Cập nhật Thị trường Thế chấp Mỹ

Tại Mỹ, đơn xin thế chấp MBA giảm 0.5% trong tuần kết thúc ngày 22 tháng 8. Chỉ số thị trường giảm xuống còn 275.8, và số lượng tái cấp vốn giảm xuống 894.1. Trong khi đó, chỉ số mua tăng lên 163.8. Mức lãi suất thế chấp cố định 30 năm tăng nhẹ lên 6.69%. Lịch trình hôm nay của Mỹ và Canada nhẹ nhàng, với sự chú ý đến hành động giá và thu nhập dự kiến. Báo cáo thu nhập của Nvidia có thể ảnh hưởng mạnh mẽ, vì tầm quan trọng của nó trong lĩnh vực AI và bán dẫn. Các chỉ số chứng khoán Mỹ dự kiến sẽ mở cửa cao hơn một chút, với hợp đồng tương lai Dow +32 điểm, NASDAQ +26 điểm, và S&P +6.81 điểm. Đường cong lợi suất đã dốc lên, với chênh lệch 2 – 30 năm ở mức 128 điểm cơ bản, là mức cuối cùng được quan sát vào đầu tháng 1 năm 2022. Với đồng đô la Mỹ lấy lại động lực, chúng ta thấy Chỉ số Đô la (DXY) vượt lên trên mức 106.50, mức cao nhất trong gần một năm. Sự giảm giá gần đây do ảnh hưởng của Jackson Hole cho thấy một xu hướng mạnh mẽ đang khẳng định lại mình. Các nhà giao dịch phái sinh nên xem xét các chiến lược kiếm lợi từ sức mạnh tiếp tục của đô la, như mua quyền chọn mua trên USD hoặc quyền chọn bán so với euro.

Phát triển trong Đường cong Lợi suất của Mỹ

Đường cong lợi suất của Mỹ đang kể một câu chuyện quan trọng khi nó dốc lên, với chênh lệch giữa lợi suất 2 năm và 30 năm hiện tại ở mức 128 điểm cơ bản, là mức mà chúng ta chưa thấy kể từ đầu năm 2022. Di chuyển này ra khỏi tình trạng đảo ngược sâu sắc của năm 2023 cho thấy thị trường trái phiếu đang định giá sự tăng trưởng và lạm phát mạnh mẽ trong tương lai. Chúng ta nên xem xét các giao dịch có lợi từ lãi suất tăng cao, như mua quyền chọn bán trên hợp đồng tương lai trái phiếu Kho bạc dài hạn. Báo cáo thu nhập của Nvidia tối nay là sự kiện quan trọng nhất trong thời gian gần cho thị trường. Với lịch sử biến động giá mạnh mẽ của cổ phiếu này sau các cuộc gọi thu nhập năm 2024, nơi nó thường di chuyển hơn 10% trong một ngày, độ biến động ngụ ý trên các quyền chọn hàng tuần đang ở mức cực kỳ cao. Một chiến lược straddle hoặc strangle dài có thể là cách hiệu quả để chơi sự di chuyển dự kiến mà không phải đặt cược vào hướng đi. Sự bất ổn xung quanh Cục Dự trữ Liên bang đang gia tăng do các tiêu đề chính trị. Các báo cáo về khả năng khởi kiện Thống đốc Cook và việc xem xét rộng rãi hơn về các ngân hàng Fed khu vực đang tạo ra sự nghi ngờ về hướng đi trong tương lai của chính sách tiền tệ. Môi trường này khiến việc mua biến động trở nên hấp dẫn, vì vậy chúng tôi sẽ theo dõi các hợp đồng tương lai VIX cho cuối năm 2025, hiện đã định giá phí bảo hiểm so với chỉ số giao ngay, hiện đang dao động gần 18. Mặc dù có một báo cáo lạm phát nóng bất ngờ từ Australia, sự không thể giữ vững các khoản tăng của AUD so với đô la là điều đáng chú ý. Điều này củng cố quan điểm rằng đồng đô la Mỹ mạnh là chủ đề vĩ mô toàn cầu thống trị hiện nay. Với một báo cáo lạm phát Australia quan trọng khác sẽ được công bố vào ngày 24 tháng 9 ngay trước cuộc họp RBA tiếp theo, chúng tôi mong đợi nhiều cơ hội hơn để định vị cho sự yếu kém của AUD so với đô la. Tạo tài khoản VT Markets trực tiếp của bạn và bắt đầu giao dịch ngay bây giờ.

Bắt đầu giao dịch ngay bây giờ — nhấp vào đây để tạo tài khoản VT Markets trực tiếp của bạn.