Hôm nay, lĩnh vực bán dẫn đang đối mặt với sự suy giảm, với Nvidia (NVDA) và Advanced Micro Devices (AMD) đều giảm lần lượt 2,61% và 2,70%. Điều này cho thấy những thách thức trong lĩnh vực công nghệ, lĩnh vực trước đây đã rất mạnh mẽ. Ngược lại, cổ phiếu năng lượng như Exxon Mobil (XOM) đang có sự thay đổi tích cực, tăng 1,92%, mang lại sức mạnh cho một số phân khúc thị trường trong bối cảnh biến động rộng hơn. Nhìn chung, thị trường bán dẫn đang mất dần sức mạnh, cho thấy cần phải đánh giá lại triển vọng tăng trưởng công nghệ. Lĩnh vực chăm sóc sức khỏe cho thấy sự ổn định, điều này đặc biệt rõ ràng với Eli Lilly (LLY) tăng 0,61%. Điều này cho thấy sự ổn định trong ngành dược phẩm bất chấp sự không chắc chắn của thị trường. Lĩnh vực tài chính đang chịu áp lực, với Visa (V) và JPMorgan Chase (JPM) giảm lần lượt 6,54% và 1,95%, chỉ ra những lo ngại về chi tiêu của người tiêu dùng hoặc vấn đề tín dụng. Apple (AAPL) đã giảm 1,45%, có thể do các nhà đầu tư chốt lời hoặc thiếu các yếu tố kích thích mạnh mẽ. Với những chuyển động thị trường hiện tại, việc tập trung vào các lĩnh vực kiên cố như chăm sóc sức khỏe và năng lượng có thể là lợi ích. Việc phân bổ lớn hơn vào năng lượng, dựa trên hiệu suất của XOM, và chăm sóc sức khỏe, thông qua LLY, có thể cung cấp một chiến lược phòng thủ trong bối cảnh không chắc chắn. Việc theo dõi những xu hướng thị trường mới nhất thông qua các nguồn đáng tin cậy là rất quan trọng vì các động lực có thể thay đổi nhanh chóng. Nhìn kỹ hơn vào các mẫu hình quan sát được hôm nay, một vài điều trở nên rõ ràng ngay lập tức. Sự giảm mạnh của cổ phiếu bán dẫn cho thấy tâm lý của nhà đầu tư đang bắt đầu chuyển từ các tên công nghệ tập trung vào tăng trưởng sang các lĩnh vực được cho là bền vững hơn trong điều kiện hiện tại. Việc Huang’s firm giảm hơn 2,6% và AMD cũng theo sau gửi đi một thông điệp mạnh mẽ—các kỳ vọng cho sự mở rộng mạnh mẽ, đặc biệt trong công nghệ liên quan đến AI, có thể bây giờ đang thấy sự suy giảm. Lĩnh vực tài chính cũng không khá hơn. Gã khổng lồ ngân hàng của Dimon ghi nhận mức thua lỗ gần 2%, đi đôi với sự giảm mạnh của Visa trong khoảng giữa con số đơn, cho thấy những lo ngại từ nền kinh tế rộng hơn đang ảnh hưởng đến lợi nhuận của các doanh nghiệp. Những sự giảm này không phải là ngẫu nhiên. Chúng liên quan đến những kỳ vọng về hành vi tiêu dùng chậm lại, khối lượng giao dịch giảm, và những lời thì thầm về điều kiện cho vay thắt chặt hơn. Trong khi đó, năng lượng đã âm thầm tích lũy động lực. Chúng ta đã thấy các cổ phiếu liên quan đến dầu thăng hoa, và công ty của Woods tăng gần 2% trong ngày là một lời nhắc nhở rằng nhu cầu vẫn ổn định, hoặc ít nhất không sụp đổ, đặc biệt khi các thông tin về cung vẫn tiếp tục xuất hiện. Khu vực này có thể đang được hưởng lợi từ một sự luân chuyển khi các nhà đầu tư giảm thiểu sự tiếp xúc với tăng trưởng. Rồi đến lĩnh vực dược phẩm luôn ổn định. Việc công ty của Ricks quản lý ngay cả một mức tăng khiêm tốn cho thấy điều gì đó: tiền đang tìm kiếm sự ổn định. Các nhà sản xuất thuốc, thường được trang bị các dòng doanh thu dài hạn, đang được đối xử tốt hơn khi thị trường rộng lớn hơn mất phương hướng. Apple giảm chỉ hơn 1% không phải là điều quá nghiêm trọng trên bề mặt, nhưng khi so sánh với nhiều tháng tăng trưởng và những cuộc trò chuyện lạc quan liên tục, có thể nó báo hiệu những dấu hiệu mệt mỏi sớm. Các nhà đầu tư có thể đơn giản chỉ là đang chốt lời ở đây, hoặc có thể đang ngần ngại trong việc mua sắm khi các yếu tố kích thích có vẻ ít ỏi. Đối với những người trong chúng ta giao dịch quyền chọn hoặc hợp đồng tương lai, đây là thời điểm để chính xác hóa. Khi chúng ta nhìn vào tính biến động ngụ ý và các khoản phí đang được trả cho các hợp đồng ngắn hạn, một phản ứng cổ điển đối với sự không chắc chắn đột ngột hiện ra. Việc cổ phiếu bán dẫn hoạt động kém có thể thúc đẩy các vị thế giảm giá trong ngắn hạn, và khả năng đáp ứng của năng lượng có thể tạo ra những cơ hội mới cho các giao dịch quyền chọn bảo hiểm hoặc các giao dịch có định hướng rủi ro. Thị trường như thế này thưởng cho việc làm ít hơn nhưng làm tốt. Không phải là di chuyển vốn tất cả cùng một lúc giữa các lĩnh vực—mà là xác định sức mạnh được duy trì, ngay cả trong những ngày đầy số đỏ. Quản lý cẩn thận sự tiếp xúc với delta trong khi theo dõi khối lượng xung quanh các hợp đồng trong lĩnh vực dược phẩm và cổ phiếu liên quan đến dầu mỏ có thể mang lại niềm tin trong ngắn hạn trong khi các kỳ vọng dài hạn được điều chỉnh trong các loại tài sản có beta cao hơn.

Bắt đầu giao dịch ngay bây giờ — nhấp vào đây để tạo tài khoản VT Markets trực tiếp của bạn.