Doanh số nhà mới ở Mỹ trong tháng 5 được báo cáo là 623,000, thấp hơn so với mức 693,000 dự kiến. Trong lĩnh vực dầu mỏ, tồn kho của EIA ở Mỹ giảm 5,836K thùng so với mức giảm dự kiến 1,960K thùng. Bộ Tài chính Mỹ đã phát hành 70 tỷ USD trái phiếu kỳ hạn năm năm với lợi suất cao là 3.879%. Chỉ số S&P 500 giữ nguyên ở mức 6,091, trong khi lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm 1 điểm cơ bản xuống còn 4.28%.

Shell Đàm Phán Với BP

Một báo cáo cho biết Shell đang trong các cuộc thảo luận để tiếp quản BP. Trong thị trường tiền tệ, NZD dẫn đầu về lợi nhuận trong khi JPY suy yếu, góp phần làm giảm giá trị của đồng đô la Mỹ trong giao dịch ở Bắc Mỹ. Thị trường Forex hoạt động sôi nổi khi đồng đô la Mỹ suy yếu, ảnh hưởng đến cặp EUR/USD sau khi Barclays chỉ ra việc bán USD ở mức độ vừa phải vào cuối tháng. Dù có những bình luận diều hâu từ một quan chức BOJ, đồng yên đã kết thúc ngày với việc đi sau. Những bình luận từ Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Powell cho thấy không có thay đổi ngay lập tức trong cách tiếp cận chính sách tiền tệ, tập trung vào lạm phát được đo lường. Tổng thể, thị trường phản ánh sự thay đổi tối thiểu trong trái phiếu và cổ phiếu nhưng giao dịch ngoại hối rất sôi động. Dữ liệu từ doanh số nhà mới không khả quan và không chỉ là một thiếu sót nhỏ. Sự thiếu hụt này ám chỉ rằng hoạt động tiêu dùng trong lĩnh vực nhà ở có thể đang hạ nhiệt, bất chấp những biến động hàng tháng. Những con số này không chỉ đơn thuần về nhà cửa – chúng có thể cung cấp manh mối về tâm lý người tiêu dùng và các bước điều chỉnh lãi suất trong tương lai. Khi ít nhà được bán ra, điều đó thường có nghĩa là các hộ gia đình đang chi tiêu ít hơn với sự tự tin lâu dài. Một điều cần cân nhắc là các thị trường thu nhập cố định có thể bắt đầu định giá mức lãi suất thấp hơn trong tương lai, đặc biệt nếu các chỉ số tương tự tiếp tục theo mô hình này vào tháng tới.

Tồn Kho Dầu Thô Và Giá Năng Lượng

Về dầu thô, tồn kho Mỹ giảm với mức lớn hơn so với dự kiến của các nhà giao dịch. Loại thay đổi này cho thấy nhu cầu mạnh hơn hoặc có sự cố trong sản xuất, có thể là cả hai. Theo quan điểm của chúng tôi, mức giảm tồn kho đó thường hỗ trợ cho giá năng lượng, nhưng mức tăng trước đó trong dầu có thể đã phản ánh nhiều điều này. Có khả năng sẽ có một chút hợp nhất trong các tài sản liên quan đến dầu, đặc biệt nếu các tín hiệu vĩ mô rộng hơn vẫn còn hỗn hợp. Phiên đấu giá của Bộ Tài chính nhận được sự quan tâm ở mức điều chỉnh vừa phải với lợi suất cao hơn một chút so với những gì một số người có thể đã mong đợi dựa trên dữ liệu kinh tế gần đây. Với lợi suất kỳ hạn 5 năm vừa dưới 3.88%, chúng tôi nghĩ rằng điều này phản ánh nhu cầu ổn định từ cả người mua trong nước và quốc tế. Có cảm giác giữa những người tham gia rằng lợi suất thực vẫn hấp dẫn, đặc biệt là so với các công cụ dài hạn hơn. Điều đó có thể củng cố phần phẳng của đường cong lợi suất trừ khi có những bất ngờ mới về lạm phát xuất hiện. Trong lĩnh vực cổ phiếu, chỉ số S&P giữ ở mức phẳng, điều này không quá ngạc nhiên khi các yếu tố vĩ mô tương đối cân bằng. Trong khi các nhà giao dịch trái phiếu điều chỉnh nhẹ nhàng – với lợi suất kỳ hạn 10 năm giảm chỉ một điểm cơ bản – các chỉ số chứng khoán chủ yếu di chuyển ngang. Điều này nhấn mạnh một ngày tiêu hóa, không phải quyết định. Với Powell giữ một đường thẳng trên lạm phát và không gợi ý về một sự điều chỉnh chính sách sắp tới, chúng tôi không mong đợi có sự điều chỉnh lớn trong các thị trường rủi ro. Thị trường tiền tệ thể hiện một câu chuyện năng động hơn. Đồng đô la New Zealand có một phiên giao dịch mạnh, được hỗ trợ một phần bởi dữ liệu trong nước cải thiện và sự thay đổi trong tâm lý rủi ro toàn cầu. Ngược lại, đồng yên suy yếu, ngay cả khi một nhà hoạch định chính sách từ Ngân hàng Nhật Bản cố gắng tín hiệu cam kết sẽ thắt chặt chính sách. Các nhà giao dịch không tin vào điều đó. Chúng tôi nghi ngờ rằng chênh lệch lãi suất vẫn quá rộng để đồng yên có thể phục hồi có ý nghĩa, trừ khi có tín hiệu mạnh mẽ về sự thay đổi chính sách. Điều đó có vẻ không thể xảy ra ngay bây giờ, đặc biệt khi lạm phát ở Nhật Bản vẫn chưa bền vững. Trong khi đó, sự yếu đi của đồng đô la vào cuối phiên được lý giải một phần bằng dòng chảy vào cuối tháng. Một ghi chú từ một ngân hàng lớn cho thấy việc bán ra nhẹ nhàng nhưng liên tục trong suốt phiên, phù hợp với hành động giá đã được quan sát. Đáng chú ý là để xem liệu xu hướng này có tiếp tục trong những ngày đầu tháng tới, đặc biệt khi các vị trí được điều chỉnh lại. Không có sự chuyển hướng tổng thể nào cho các thị trường, nhưng chúng tôi đã nhận thấy dòng chảy FX mạnh và các tín hiệu ngắn hạn đang hình thành. Điều này thường báo hiệu các biện pháp biến động mạnh mẽ hơn. Chúng tôi sẽ theo dõi chặt chẽ các mức kỹ thuật đó và sẵn sàng khi các hình thức giá phá vỡ một cách sạch sẽ.

Bắt đầu giao dịch ngay bây giờ — nhấp vào đây để tạo tài khoản VT Markets trực tiếp của bạn.